大盘参考

　　整体来说，市场主流热点仍在题材股中，只是题材变来变去，速度很快，表现最好的是高送转概念股及创投类股。高送转概念股热炒与个别股票忽然宣布高送转相关，然而现在并非公布报表时期，老实说我觉得这种事给人感觉不是很好。我觉得真正的回报是高分红，且高分红还不太影响未来业绩继续增长。

　　分析人士称，在大盘调整之际，前期不少连续暴涨的个股纷纷止住升势，选择回调。如今指数重拾上攻姿态，新的热点板块或已酝酿完成，短期内将陆续开花。投资者首先应该注意控制风险，小心高位放出天量的个股；中小创行情依然可以期待，保持对热点龙头的关注，逢低布局，把握机会难得的全面上攻行情。

　　【要闻盘点】

　　瑞银：将中国股市投资评级上调至超配

　　在15日发布的最新亚太股票策略报告中将中国股市投资评级上调至超配。报告指出，中国经济基本面较为良性，债券收益率、和油价均有所上涨，盈利也增长了11%左右。【A股打破"跟跌不跟涨"魔咒 高盛瑞银桥水集体唱多A股】

　　点评：在资产配置策略上，该机构表示，因基准情景（债券收益率微升、盈利增长温和）并没有凸显出明显的宏观倾向，相对于昂贵的成长股和防御股，更加青睐价值股、金融股和周期股，并略倾向于北亚。

　　红黄蓝3分钟蒸发17亿 国务院意见还会影响哪些股？

　　在美上市的教育股教育盘前下跌逾20%。此前，中共中央、国务院发布文件明确，上市公司不得通过股票市场融资投资营利性幼儿园，民办园不准单独或作为一部分资产打包上市。

　　点评：从A股市场来看，不少公司都涉足学前教育机构，如威创股份、秀强股份、电光科技、昂立教育、群兴玩具等。多家公司紧急回应，威创股份董秘兼副总经理李亦争表示，“这个事对行业的影响比较大，我们内部也在研究中。”群兴玩具回应称，公司目前所受影响不大。

　　商务部：中美经贸领域高层接触已经恢复

　　商务部表示，不愿意看到美国企业和消费者因美单边措施受到更多压力。希望美方不要低估中方的决心、信心以及能力。只有携手妥善解决中美两国的摩擦，才是正确的选择。中方维护权益的决心不会改变，并将会根据自身节奏出台改革开放的举措，不断提高经济发展的质量。

　　四大行理财子公司来了：可直投A股 中行拟注册100亿

　　千呼万唤始出来，四大行终于要成立理财子公司了。中国银行公告，拟出资发起设立中国银行理财有限责任公司，注册资本金不超过100亿，在市场上引起震动。中行是四大国有银行中第一家宣布设立理财子公司！

　　点评：银行理财子公司的成立，影响很大很大，未来理财这块业务就要靠这些子公司。

　　全国首套房贷利率5.71% 连续22个月上涨创年内新高

　　根据数据显示，10月，全国二套房贷款平均利率较上月微涨1个BP，达到6.07%，也创出年内利率新高。超过9成的银行将二套房的利率上浮10%以上。11月15日，国家统计局发布10月份70个大中城市商品住宅销售价格变动情况，统计数据显示：一线城市新建商品住宅销售价格环比持平，二手住宅环比下降；二线城市环比涨幅均回落；三线城市新建商品住宅价格环比涨幅微扩，二手住宅涨幅回落。房价出现明显降温。

　　点评：截至目前，基本上已经走过了最严厉的房贷管制政策。今年上半年，部分银行的房贷策略较为保守，因此到了年底商业银行若是贷款业务没有完成，也会在此类房贷业务上进行优化。

　　中金所：正积极探讨研究金融期货市场进一步开放

　　中金所董事长胡政为论坛致辞时表示，中国金融期货存在与现货市场开放不协调、不平衡的矛盾，正积极探讨和研究金融期货市场的进一步开放，以满足境外投资者的风险管理需求。胡政说，近年来，中国金融期货市场机构投资者参与程度不断加深，当前，金融期货市场机构开户数达5.24万户。

　　点评：作为金融期货市场的建设者，我们看到了中国金融期货与现货市场开放不协调、不平衡的矛盾，我们也正在积极探讨和研究金融期货市场的进一步开放，以满足境外投资者的风险管理需求。

　　经济日报：更大规模减税降费正在路上

　　10月份，税收收入同比下降5.1%，多项减税政策开始落实到位，企业税负明显降低。近期，中央一系列重要会议发出明确的政策信号：推进增值税等实质性减税，而且要简明易行好操作，增强企业获得感；对小微企业、科技型初创企业可实施普惠性税收免除。

　　点评：近年来，我国持续推进减税降费，2018年继续实施积极的财政政策。除年初确定的全年减税降费1.1万亿元政策措施外，又出台了促进实体经济发展、支持科技创新等一系列措施，预计全年减税降费规模将超过1.3万亿元，政策效应正在不断显现。

　　【行业机会】

　　沪市

　　停牌

　　14国贸02停牌起始日2018年11月22日。

　　深市

　　停牌

　　中海惠裕停牌1小时。

　　*ST德奥停牌1天。

　　复牌

　　中弘股份、沙钢股份、荃银高科、朗新科技取消停牌。

　　公告摘要

　　雏鹰农牧：与部分债权人已签订协议 以火腿、生态肉礼盒等偿付本息

　　雏鹰农牧（002477）11月15日晚间公告，公司与部分债权人已签订协议，涉及总金额2.71亿元，全部以公司火腿、生态肉礼盒等产品偿付本息，目前尚未进行产品交割；公司与五家债权人达成初步意向，同意本金以货币资金方式延期支付，利息部分以公司产品支付。债权人为银行等多家金融机构，涉及借款本金总额10.33亿元。 

　　：明年起不再续签天合联盟成员协议

　　南方航空（600029）11月15日晚间公告，基于自身发展战略的需要，为更好地顺应全球航空运输业合作模式新趋势，公司决定自2019年1月1日起不再续签天合联盟成员协议，并在2019年内完成各项过渡工作。公司将与全球各地先进航空公司探索建立新型合作伙伴关系。 

　　*ST长生6涨停：没有应披露而未披露的事项

　　*ST长生（002680）11月15日晚间披露股价异动公告，表示公司目前没有任何应予以披露而未披露的事项或与该事项有关的筹划、商谈、意向、协议等。*ST长生今日再度涨停，收获6连板。 

　　乐视网：无法偿还“中植系”中泰创盈贷款及利息逾19亿元

　　乐视网（300104）11月15日晚间公告，近日，公司收到北京中泰创盈企业管理有限公司发出的《贷款催收通知书》。截至目前，公司无法按时偿还北京中泰创盈企业管理有限公司贷款及利息共19.14亿元。公司目前面临较大的经营性和非经营性负债、融资借款偿债压力，公司存在因未偿还本息欠款而被债权人申请诉讼的风险。 

　　中国银行：拟不超100亿元发起设立中国银行理财

　　中国银行（601988）11月15日晚间公告，拟出资不超过100亿元发起设立中国银行理财有限责任公司。中国银行理财经营范围为面向不特定社会公众公开发行理财产品，对受托的投资者财产进行投资和管理；面向合格投资者非公开发行理财产品，对受托的投资者财产进行投资和管理；理财顾问和咨询服务；经国务院银行业监督管理机构批准的其他业务。本次投资是公司为满足监管机构的最新要求、促进理财业务健康发展的重要举措。 

　　润和软件：南京国资委下属公司拟受让股权纾解公司股东资金压力

　　润和软件（300339）11月15日晚间公告，为响应国家混合所有制改革、优化公司资本结构、纾解民营企业股东资金压力，南京市国资委下属公司拟通过受让股权或其他合法形式纾解公司部分股东资金压力，目前具体方案尚未确定，有关正式协议尚未签订。本次重大事项不会导致公司实际控制人发生变更。 

　　中弘退：明日进入退市整理期 控股股东部分股份被司法强制执行

　　中弘退（000979）11月15日晚间公告，控股股东中弘卓业进行股票质押式回购交易违约，持有的部分股份被司法强制执行。另外，公司股票进入退市整理期交易的起始日为11月16日，退市整理期为三十个交易日，预计最后交易日期为12月27日，退市整理期间，公司股票全天停牌的不计入退市整理期。 

　　鲁信创投股价翻倍再度提示风险：市盈率远高于同行业水平

　　11月份股价翻倍的创投概念鲁信创投（600783）11月15日晚间披露风险提示公告，公司不存在应当披露而未披露的重大信息。公司目前市盈率远高于同行业水平，公司股价近期累计涨幅较大，截至11月15日，公司对应2017年每股收益的市盈率为328.1倍，最新动态市盈率为1009.7倍，远高于金融业行业最新动态市盈率，请广大投资者注意投资风险。 

　　西安旅游：参股企业红土公司将推动已投企业积极准备申报科创板

　　西安旅游（000610）15日晚间公告，红土公司是公司于2008年与西安市经济技术投资担保有限公司、深圳市创新投资集团共同投资设立，公司持有其35%的股权。经向红土公司管理层问询，得到回复如下：红土公司在新材料、高端装备制造、节能 环保、电子信息等行业已投资多个项目。近期部分企业正在讨论申报科创板的可行性，未来公司将视科创板实施细则的进一步明确，推动已投企业积极准备申报科创板。 

　　苏州高新区管委会拟共同设立专项基金 缓解胜利精密流动性压力

　　胜利精密（002426）11月15日晚间公告，近日，胜利精密、公司控股股东高玉根与苏州资产管理有限公司、苏州高新区管委会委托的苏州高新资产管理有限公司、东吴证券签署《支持民营发展基金框架协议》，积极支持控股股东降低质押率，有效缓解上市公司流动性压力。由苏州高新区管委会组织各参与方共同设立专项基金，用于降低控股股东高玉根的股权质押率，并缓解上市公司流动性压力，拟设立总规模不超过25亿的专项基金。 

　　市北高新九连板后再度提示风险：股票涨幅较大 偏离公司基本面

　　连续九日涨停的市北高新（600604）11月15日晚间再度披露风险提示公告，公司近期股票涨幅较大，偏离公司基本面。公司非地产类的股权投资业务规模较小，对公司的利润贡献较小，不会对公司近期经营业绩产生重大影响。 

　　荃银高科：中化现代农业受让公司21.5%股权成大股东

　　荃银高科（300087）11月15日晚间公告，中新融泽及其一致行动人以及张琴、贾桂兰等11名股东，拟将所持公司21.5%股权，转让给中化现代农业。转让价格为8.85元/股。完成后，中化现代农业将成为公司大股东。 

　　沙钢股份：对重组方案进行调整 停牌两年后将于明日复牌

　　沙钢股份（002075）11月15日晚间公告，对重组方案进行调整，其中德利迅达88%股权不再作为本次交易的收购标的，拟收购标的资产为苏州卿峰100%股权。公司11月16日复牌。沙钢股份于2016年9月15日起停牌。 

　　齐翔腾达：控股股东拟逾8亿元增持 公司拟5亿至10亿元回购

　　齐翔腾达（002408）11月15日晚间公告，控股股东齐翔集团及关联方雪松控股拟6月内，择机增持，增持金额合计不低于8亿元。另外，公司拟回购股份，回购总金额不低于5亿元、最高不超过10亿元，回购价格不高于12.00元/股。 

　　岷江水电：股东拟减持不超2%股份

　　岷江水电（600131）11月15日晚间公告，股东新华国泰计划15个交易日后的6个月内通过集中竞价方式减持不超过公司总股本2%的股份。截至目前，股东新华控股及其全资子公司新华国泰合计持有16.47%公司股份。 

　　中持股份：启明创富及其一致行动人拟减持不超4%股份

　　中持股份（603903）11月15日晚间公告，启明创富及其一致行动人启明创智、启明亚洲计划未来6个月内，合计减持不超过公司总股本4%的股份。 

　　龙净环保：阳光集团持股比例增至25%

　　龙净环保（600388）11月15日晚间公告，2017年7月21日至2018年11月13日，阳光集团委托设立的信托计划通过二级市场增持龙净环保股票共计5345.25万股，使得其持股比例增至公司总股本的25%。阳光集团不排除在未来12个月内继续增持公司股份的可能。 

　　如意集团：金鹰基金拟减持不超过7.01%股份

　　如意集团（002193）11月15日晚公告，持股7.01%的金鹰基金计划6个月内减持公司股份，通过集中竞价交易方式减持的数量不超过261.72股，不超过公司总股本的1%。通过大宗交易方式减持的数量不超过523.43万股，即不超过公司总股本的2%。通过要约收购方式、协议转让方式减持的数量不超过1834.31万股（占总股本7.01%）。 

　　希努尔：拟3亿至6亿元回购股份 控股股东拟逾2亿元增持

　　希努尔（002485）11月15日晚间公告，公司拟回购股份，回购资金总额不低于3亿元，不超过6亿元，回购价格不超过14元/股。另外，公司控股股东雪松文投及其一致行动人计划6个月内择机增持公司股份，拟增持资金总额不低于2亿元。 

　　巨化股份：拟3.23亿元收购控股股东旗下研发机构

　　巨化股份（600160）11月15日晚间公告，公司拟以3.23亿元的价格收购控股股东巨化集团所持有的巨化技术中心和巨化新材院各100%股权。通过收购控股股东研发机构，快速获取公司所需的研发平台，有利于提升公司自主创新能力和核心竞争力。 

　　海航基础：拟逾10亿元收购一卡通汇100%股权

　　海航基础（600515）11月15日晚间公告，公司拟与关联方海航集团签订股权转让协议，海航集团将所持有的一卡通汇100%的股权作价10.19亿元出售给公司。一卡通汇未有实际经营的项目，其主要收入来源于与长期股权投资中全资子公司一卡通物业的投资收益，而一卡通物业的主营业务为物业管理服务。 

　　*ST船舶：控股子公司签订36亿元散货船建造合同

　　*ST船舶（600150）11月15日晚间公告，日前，公司控股子公司外高桥造船与交银金融租赁责任有限公司签订了10艘18万吨级好望角型散货船的建造合同，合同总金额约36亿元，约占公司2017年营业收入的21.57%。2017年以来航运及散货船市场有所回暖，该合同是外高桥造船今年以来除大型邮轮项目外承接的最大订单。 

　　中国建筑：前10月建筑业务新签合同额18237亿元 同比增2%

　　中国建筑（601668）11月15日晚间公告，公司2018年1-10月建筑业务新签合同额18237亿元，同比增长2.2%；地产业务合约销售额2456亿元，同比增长32.3%。 

　　齐翔腾达：与俞敏洪旗下洪泰资本战略合作

　　齐翔腾达（002408）11月15日晚间公告，公司和洪泰资本签订《战略合作框架协议》，洪泰资本为公司在并购重组、价值管理、股权结构优化等方面提供投融资综合解决方案；双方在化工新材料领域开展深度合作，合作投资公司新建优质项目；通过国内外并购等手段，不断完善高端化工新材料产业全球布局。洪泰资本由企业家俞敏洪和资深投资银行家盛希泰于2014年共同创立。 

　　凯莱英：拟与复星医药产业战略合作

　　凯莱英（002821）11月15日晚间公告，公司与复星医药产业签署战略合作框架协议，双方同意就有关药品研发技术服务或药品政策法规咨询等方面开展长期深入战略合作；先期双方同意就API（原料药）、制剂和临床等模块相关业务开展探索性合作。 

　　平高电气：中标3.2亿元国家电网项目

　　平高电气（600312）11月15日晚间公告，公司为国家电网2018年蒙西-晋中特高压交流工程第一次设备招标采购—1000kV组合电器项目的中标人，中标金额3.2亿元。 

　　光一科技：中标5721万元国家电网项目

　　光一科技（300356）11月15日晚公告，公司在国家电网有限公司2018年第二次电能表及用电信息采集设备招标中共中标2个包，分别为集中器、采集器：包J21GW1；专变采集终端：包Z11SD1，预计中标金额约为5721.25万元，占公司2017年营业收入的10.59%。 

　　通威股份：双流年产3.2GW高效晶硅电池项目投产

　　通威股份（600438）11月15日晚间公告，双流基地3.2GW高效晶硅电池生产项目于2017年底启动，将于2018年11月18日正式投产。在已有的5.4GW晶硅电池产能基础上，本次双流3.2GW项目投产，以及合肥二期高效晶硅电池项目即将于2019年1月建成投产，公司将形成超过12GW的高效晶硅电池实际规模。 

　　一汽富维：公司不再是国有控股企业 目前无控股股东及实控人

　　一汽富维（600742）11月15日晚间公告，公司于10月12日召开临时股东大会对公司第九届董事会进行改选。董事人数由九名修改为七名，一汽集团提名的董事人数由五名修改为两名。公司股权结构较为分散，任一股东均无法对股东大会的决议产生重要影响。经审慎判断，公司认定公司已由一汽集团为控股股东及实际控制人变更为无控股股东及实际控制人。公司企业性质不再是国有控股企业。 

　　海正药业：制剂产品盐酸莫西沙星片通过WHO的PQ认证

　　海正药业（600267）11月15日晚间公告，公司生产的盐酸莫西沙星片通过了世界卫生组织（WHO）的PQ认证，已被列入WHO推荐采购清单。盐酸莫西沙星片适用于治疗上呼吸道和下呼吸道感染，也属于抗结核的二线药品。截至目前，公司在该药品研发项目上已投入约720万元。 

　　罗牛山：10月份生猪销量及收入同比增长幅度较大

　　罗牛山（000735）11月15日晚间公告，公司10月销售生猪2.40万头，环比减少0.25%，同比增长77.48%；销售收入3785.06万元，环比减少2.79%，同比增长93.85%。本月生猪销量及收入同比增长幅度较大，主要是猪价整体呈上涨趋势且产能释放增加。 

　　雅戈尔：处置部分金融资产 增加净利4945万元

　　雅戈尔（600177）11月15日晚间公告， 9月7日至11月15日，公司出售261.57万股创业软件（300451）股票，交易金额5287.24万元；公司滚动利用闲置投资资金购入结构性存款，期间结构性存款到期赎回累计金额为13.69亿元；公司处置金融资产的交易金额合计14.22亿元，产生投资收益6593.93万元，净利润4945.45万元，占2017年度净利润的16.67%。 

　　万家乐：孙公司舟山翰晟银行账户被冻结

　　万家乐（000533）11月15日晚间公告，孙公司舟山翰晟在渤海银行广州分行开设的账户被冻结。本次银行账户的冻结将对舟山翰晟产生不利影响。根据2017年经审计的财务报表，舟山翰晟营业收入为70.69亿元，占公司营业收入的85.51%；2017年实现净利润4893万元，占公司净利润的73.44%。 

　　*ST中绒：债权人申请公司重整

　　*ST中绒（000982）11月15日晚间公告，公司收到债权人上海雍润通知：上海雍润以公司不能清偿到期债务并且明显缺乏清偿能力为由，向银川市中级人民法院申请对公司进行重整。该申请能否被法院受理，公司是否进入重整程序尚具有重大不确定性。不论是否进入重整程序，公司将在现有基础上积极做好日常运营管理工作。 

　　*ST厦华：拟终止重大资产重组

　　*ST厦华（600870）11月15日晚间公告，公司原拟收购福光股份61.67%的股权并募集配套资金。因国内外市场环境及国内资本市场变化等原因影响，导致交易各方就交易对价等核心条款无法达成一致。经协议各方友好协商，拟决定终止本次重大资产重组。 

　　凯撒旅游：华夏人寿受让公司5%股权

　　凯撒旅游（000796）11月15日晚间公告，凯撒世嘉、新余杭坤、新余佳庆将其持有的上市公司合计5%股权协议转让给华夏人寿。华夏人寿表示，基于保险业与旅游业的天然共生关系，拟通过协议转让方式作为战略投资者持有上市公司股份。同时，不排除未来12个月选择合适的时机增持。此前，银保监会表示，将进一步支持保险机构增加对上市公司财务性和战略性投资规模。 

　　ST中南：实控人变更为江阴高新技术创业园管理委员会

　　ST中南（002445）11月15日晚公告，中南集团和滨江扬子签署了协议。中南集团无条件、不可撤销的将持有的公司27.59%股权对应的表决权、提名权和提案权授予滨江扬子行使，今日表决通过，本次权益变动后，公司实际控制人变更为江阴高新技术创业园管理委员会。